价值投资日志 为什么康宁扩产是“核弹级”利好？首先，我们要明白康宁是谁。它是全球光纤光缆的鼻祖，1970年发明了第一根通信光纤，现在还是行业的定价锚。这次它和英伟达绑定，说明了两件事：1. 需求不是虚的：英伟达作为AI芯片霸主，它亲自下场推动供应链扩产，说明下游（微软、Me­ta、谷歌等）要货要得急，现有的产能已经喂不饱这些巨头了。2. 光连接是刚需：以前大家关注光模块，现在轮到“光纤本身”了。AI数据中心里，几万张GPU要互联，用的不是普通网线，而是特种光纤（G.657、G.654.E等）。这玩意儿现在就是“算力的血管”，堵了就全完蛋。