这周需要重点关注的五大方向：算力光模块、电子材料、可控核聚变、创新药和半导体芯片五大方向利好频传，核心信息总结如下：1. 算力光模块：需求爆火，产能紧俏全球AI算力建设需求旺盛，高速光模块出口同比激增百倍以上。国内厂商订单爆满，正加速扩产，产业链投资总额超千亿元，新技术如CPO也在加速落地1。2. 电子材料与半导体芯片：政策力挺，替代加速.国家大基金三期3440亿资金重点投向设备与材料，同时提供十年免税等优惠政策。受益于全球芯片需求爆发和国内新建产线的推动，成熟制程设备国产化率已过半，进入批量替代阶段。3. 可控核聚变：核心部件突破，自主可控“人造太阳”核心部件——环向场磁体和中心螺管线圈成功研制，性能国际领先且实现100%国产化，为我国在该领域迈向领先迈出关键一步。4. 创新药：出海成绩亮眼，实力跃升国产创新药出海规模暴涨，在研新药数量已跃居全球第二。多款新药在美欧获批上市，标志着我国创新药正从“跟跑”转向“并跑”。总的来说，本轮利好主要集中于AI驱动的硬科技领域和代表未来的前沿技术。其中，算力光模块和半导体设备材料是当前业绩弹性最大的方向；而可控核聚变与创新药则代表了长期的技术突破和产业升级潜力。