早上好，外围行情整体偏弱，昨夜美股收跌，今早美盘期货、日韩股市同步走弱，外部环境偏利空。

近期美股走弱时硬件板块大多跟着调整，但AI应用、网络安全板块抗跌性很强，微软、亚马逊昨日逆势走强，苹果盘中创新高。

如今资金逻辑变了，海外资金更看重AI下游实际盈利落地，不再一味追捧上游算力。

A股难免受外围风向拖累，高位抱团板块难持续，后续压力不小。

周期资源类个股历史上高位回落幅度极大，当下资源股的调整，也给硬件赛道敲响警钟。

市场最终会跟随全球行情同步调整，放平心态静待行情修复即可。