AI 挤占 DRAM 颗粒供应，模组厂预警 “无货可卖”据报道，近日，存储模组厂宇瞻科技表示，随全球三大 DRAM 原厂新增产能几乎全面投入 AI 产品，一般市场供货持续减少，供需失衡短期仍难缓解。宇瞻科技指出，全球三大 DRAM 原厂新增产能几乎全面投入 HBM、伺服器 DDR5 及 LPDDR5X 等 AI 产品，分配给一般 DDR5、DDR4 及工控市场的颗粒持续减少。其指出，依原厂供货规划，未来可分配给模组厂的 DRAM 供应量仍将持续下降，价格持续走高，供需失衡或至少持续至 2027 年上半年。目前，三大原厂新增产能中有 70% 以上被投向 AI 产品。这种产能的战略性转移，直接导致分配给一般 DDR5、DDR4 及工控市场的通用存储颗粒持续减少。由于 HBM 堆叠工艺复杂且新产线良率爬坡周期漫长，加上原厂扩产计划呈梯度推进，实际新增产能有限。多家机构及厂商预测，在 AI 投资未见明显降温前，这种 “又贵又缺” 的供需失衡局面至少会延续到 2027 年上半年。至于 2027 年下半年能否缓解，仍需观察各家原厂的扩产进度及 AI 需求的变化。