美国打响“经济诺曼底登陆”，对伊启动史上最严厉制裁，稀土板块迎来博弈预期8月24日，美国财政部长贝森特召开新闻发布会，正式宣布对伊朗启动代号“经济诺曼底登陆”的大规模制裁，对外称这是对伊朗力度空前的经济打击。美方同步通过外国资产控制办公室OFAC，将接近60个实体、个人以及船舶列入SDN制裁清单，试图从贸易、航运、资金多个维度切断伊朗对外经济往来。中东局势持续紧张，市场开始重新定价关键战略资源的安全溢价。稀土作为军工、高端制造不可或缺的原材料，成为资金重点关注方向。从逻辑层面看，一方面，地缘冲突升温会抬升全球军备需求，稀土是导弹、雷达、航发的核心原料，一旦局势持续发酵，军工端的采购预期会有所抬升。另一方面，全球供应链的不确定性上升，市场会更加看重国内稀土产业链的自主可控属性，我国掌握全球绝大多数稀土冶炼分离产能，具备较强的供给话语权 。但也要客观看待，制裁只是外部事件催化，地缘冲突带来的更多是情绪层面的预期。稀土价格最终还是要看国内供给管控、下游新能源、永磁的真实需求，事件驱动行情往往波动较大，并不代表股价会单边走强。稀土：中国稀土、中稀有色、北方稀土、华宏科技北交所+稀土：九菱科技