当下市场核心主线就是物理AI，本质是以人形机器人为根基，叠加少量传媒、芯片标的，赛道重心还是机器人方向，覆盖具身智能、减速器、端侧AI等细分。

福新转债、奥普转债近期持续走强，弹性亮眼。核心龙头：凡拓数创（弹性标杆）、宇树科技（赛道中军）、大业股份（连板标杆）、兆威机电（主板中军）。弹性标的：海天瑞声、索辰科技、长盈精密、利亚德、海洋王、能科科技、襄阳轴承、福莱新材。

这条赛道在大盘走弱的时候走出独立行情，赚钱效应突出。相比固态电池，催化更密集，和AI的绑定更深，同时避开了前期AI硬件板块沉重的套牢盘，资金认可度更高。

⚠️风险提示：仅盘面复盘分享，题材炒作波动大，不构成任何买入推荐，股市有风险，入市需谨慎。