文|编辑：今日芒果

2026年3月，原本要送到无锡的三台光刻机被卡在荷兰鹿特丹的保税区里，美国突然改了说法，称出口管制立即生效，阿斯麦就没法发货了，那两台设备是NXE3600D和NXE3800E型号，其实早在2024年，它们对中国的许可就被取消，到2025年，连精度更高的NA0.4机型订单也全部被清空，这件事不是单独发生的，美国同时把氟化氢纯度标准从12N提到13N，还迫使韩国化工厂签协议，承诺绝不转卖给中国，材料和设备一起受限，整个产业链都绷得很紧。

进口芯片花的钱确实少了，2025年中国用了2850亿美元买芯片，比前几年花的都少，但这不代表大家不需要芯片了，高通公司自己承认，因为东西卖不掉，库存堆得太多，直接减记掉14亿美元，这说明封锁已经让美国公司自己吃亏，他们想卡住中国脖子，结果先把自己的手勒疼了。

算力这方面更清楚，2024年8月，英伟达A800和H800向中国供货的申请被拒绝，美国官方文件明确写着，所有能训练大模型的算力，都不准进入中国，但硅谷那边情况不好过，2025年，八家AI初创公司的估值总共下跌230亿美元，摩根士丹利计算了一下，如果完全失去中国市场，美国芯片行业五年内可能少赚120亿，高端GPU的需求没有消失，只是转移了，你关上一扇门，别人就打开另一扇窗。

中国这边没有坐等,中芯国际用DUV光刻机做出7nm芯片,良率达到60%,台积电当年花了一年时间才做到这个水平,华为Mate60 Pro上市三天卖出60万台,很多人没注意到它使用国产EDA工具和中芯代工的麒麟9100,长春一个团队把光刻胶返工率从0.3%降到0.1%,上海临港两年建起两千吨前驱体产线,深圳宝安的国产PVD设备价格便宜四成,性能却接近进口设备,2025年国产设备自给率18%,材料自给率38%,专利申请量实现翻倍,这些成果不是靠喊口号,是靠实际干出来的。

美国想限制AI训练，但十四亿人每天用手机、做语音识别、控制智能家居，这些日常需求根本挡不住，高通之前因为华为停产稍微缓过劲来，市场份额回到40%，可2025年麒麟9100芯片一推出，带着5G和AI双模功能，基带芯片又逐渐被拿回去，IC Insights提到封锁让中国慢了两年到三年，但路线没走歪，就像跑步时被人推了一下，晃了几步，反而调快了节奏。

研发投入最能看出决心，2025年中国半导体研发经费三年平均增长18%，而高通只有5%，英特尔更少，ASML的新款High NA光刻机每台要4亿美元，2026年全球只供应6台，如果这些全被美国拿走，中国每年会缺少50台EUV设备，但国内三家光刻机厂商在2023年销量大幅上升240%，它们主要做90到28纳米这类够用的技术节点，长沙现在进行28纳米流片，72小时就能完成整个流程，美国内部设了一条40%自给率的警戒线，中国的目标是70%，中间这30个百分点的差距，意味着三千多亿市场的空缺，封锁没有让路断掉，反而逼出了一条新路，以前是跟着别人修路，现在自己画图纸、铺石子、搭桥。

有人认为中国芯片还在追赶别人的脚步，其实情况不是这样，追赶是照着现成答案去学，但这次连题目都完全变了。